Die meisten Anleger richten ihren ETF-Sparplan ein — und schauen dann nie wieder richtig hin. Das ist gut (kein Panikverkauf) und schlecht (kein Check ob alles noch passt). Dieser Gesundheitscheck zeigt dir was du einmal pro Jahr prüfen solltest.
Der 6-Punkte Portfolio-Check
| Punkt | Was prüfen? | Ziel-Signal |
|---|---|---|
| 1. Asset-Allokation | Wie ist die Aktien/Anleihen-Verteilung? | Noch zur Risikobereitschaft passend? |
| 2. Rebalancing-Bedarf | Ist eine Asset-Klasse zu groß geworden? | Abweichung über 5 %? → Rebalancing |
| 3. ETF-Kosten (TER) | Gibt es günstigere Alternativen? | Günstigere ETFs aufgetaucht seit Kauf? |
| 4. Diversifikation | Wie viele Länder/Sektoren abgedeckt? | Kein Klumpenrisiko (max. 30 % in 1 Region) |
| 5. Anlagehorizont | Hat sich dein Zeithorizont geändert? | 5 Jahre kürzer? → Defensiver werden |
| 6. Sparrate | Passt die Sparrate noch zu deinem Gehalt? | Gehaltserhöhung? → Sparrate anpassen |
Rebalancing: Wann und wie?
Rebalancing bedeutet: Wenn eine Asset-Klasse durch Kursgewinne zu groß geworden ist, verkaufst du etwas davon und kaufst untergewichtete Klassen nach — um die ursprüngliche Gewichtung wiederherzustellen. Faustregel: Rebalancing wenn eine Klasse mehr als 5 % vom Ziel abweicht, oder einmal jährlich. Mehr: Rebalancing erklärt.
Wann sollte ich mein Portfolio anpassen?
Drei Auslöser für eine Anpassung:
- Lebensveränderungen: Heirat, Kind, Hauskauf, Jobwechsel — all das verändert deinen Zeithorizont und Risikobedarf.
- Anlagehorizont kürzer: Wer in 5 Jahren in Rente geht (statt 15), sollte defensiver werden — mehr Anleihen, weniger Aktien.
- Signifikante Sparraten-Veränderung: Gehaltserhöhung oder -kürzung → Sparrate anpassen.
Was kein Auslöser für Anpassung sein sollte: Kursbewegungen, Nachrichtenlage oder "schlechtes Gefühl". Das sind emotionale Reaktionen, keine rationale Portfolio-Steuerung.
Bei Robo Advisors: Automatischer Check
Wer einen Robo Advisor nutzt, muss die meisten Punkte (Rebalancing, Asset-Allokation, Diversifikation) nicht manuell prüfen — der Algorithmus erledigt das automatisch. Das ist ein konkreter Vorteil. Für den jährlichen Check empfehlen wir trotzdem: Passt mein Risikoprofil noch? Alle Anbieter im Überblick: Robo-Advisor-Vergleich.
