ETF Steuer-Tipps 2026: Was du vor Jahresende noch erledigen solltest

Über 60% der deutschen Kleinanleger verschenken jedes Jahr Steuergeld, weil sie ihren Freistellungsauftrag nicht ausschöpfen oder Verluste nicht aktiv realisieren. Das ist keine Hypothese — das zeigen Daten der deutschen Depotbanken. 1.000 Euro Freibetrag klingt klein. Bei 25% Abgeltungssteuer sind das 250 Euro, die dir jährlich durch die Finger gehen. Über 20 Jahre aufgezinst: über 8.000 Euro. Nur weil du im Dezember nicht fünf Minuten investiert hast.

1. Freistellungsauftrag: Hast du ihn voll genutzt?

Seit 2023 beträgt der Sparerpauschbetrag 1.000 Euro für Einzelpersonen, 2.000 Euro für Ehepaare / eingetragene Lebenspartnerschaften. Das bedeutet: Bis zu diesem Betrag an Kapitalerträgen (Zinsen, Dividenden, realisierte Kursgewinne) zahlt ihr keine Steuer.

Das Problem: Viele Anleger verteilen ihr Vermögen auf mehrere Depots — ein ETF-Depot bei der Direktbank, ein Tagesgeldkonto bei einer anderen Bank, vielleicht noch ein altes Sparkassendepot. Der Freistellungsauftrag muss bei jeder Bank separat eingerichtet werden. Er überträgt sich nicht automatisch.

Was du tun solltest:

• Alle Depots und Konten auflisten, bei denen du Kapitalerträge erzielst.
• Prüfen, ob ein Freistellungsauftrag eingerichtet ist und in welcher Höhe.
• Gesamtsumme darf 1.000/2.000 Euro nicht überschreiten — du kannst aufteilen.
• Ungenutzte Beträge bis zum 31. Dezember ummelden, damit sie im laufenden Jahr noch wirksam werden.

2. Tax Loss Harvesting: Verluste aktiv realisieren

Tax Loss Harvesting klingt nach einem amerikanischen Hedgefonds-Trick. Ist es aber nicht. Das Konzept ist einfach: Wenn du Positionen mit Verlust im Depot hast, kannst du sie verkaufen, den Verlust steuerlich festschreiben und damit andere Gewinne im gleichen Jahr ausgleichen.

Beispiel: Du hast in diesem Jahr 800 Euro Gewinne aus einem ETF-Verkauf realisiert. Gleichzeitig liegt ein anderer ETF 600 Euro im Minus. Wenn du den Verlusttitel noch vor dem 31. Dezember verkaufst, verrechnet die Bank automatisch: 800 – 600 = 200 Euro steuerpflichtiger Gewinn statt 800 Euro. Das spart dir Abgeltungssteuer auf 600 Euro — etwa 169 Euro.

Wichtig zu wissen:

• Verluste aus ETF-Verkäufen können nur mit Gewinnen aus demselben Jahr oder per Verlustbescheinigung ins Folgejahr vorgetragen werden.
• Du kannst nach dem Verkauf sofort oder kurz danach einen anderen ETF mit ähnlicher Ausrichtung kaufen — so bleibst du investiert und nutzt den steuerlichen Effekt trotzdem.
• Verluste aus Aktien können nur mit Aktiengewinnen verrechnet werden, nicht mit ETF-Gewinnen. Verluste aus Sonstigen Instrumenten (ETFs, Fonds) sind flexibler.

3. Vorabpauschale — was im Januar auf dich zukommt

Die Vorabpauschale ist eine Steuer auf nicht ausgeschüttete Gewinne thesaurierender ETFs. Sie wird automatisch im Januar des Folgejahres von deinem Verrechnungskonto abgebucht — für die meisten ein Schock, weil sie damit nicht rechnen.

Wie hoch sie ist, hängt vom Basiszins der Bundesbank und dem Kurszuwachs deines ETFs ab. 2025 betrug der Basiszins 2,53%. Für Aktien-ETFs gilt ein Teilfreistellungssatz von 30% — das heißt, nur 70% der Vorabpauschale werden besteuert.

Was du tun solltest: Stelle sicher, dass auf deinem Verrechnungskonto im Januar genug Guthaben liegt. Sonst verkauft die Depotbank automatisch ETF-Anteile, um die Steuer zu decken — was ungewollt Gewinne realisiert und weiteres Steueroptimierungspotenzial vernichtet.

4. Depot-Wechsel: Nicht ohne steuerliche Prüfung

Ein Depot-Übertrag in natura (also die ETF-Anteile werden 1:1 übertragen, nicht verkauft) ist grundsätzlich steuerneutral. Die Anschaffungskosten werden mit übertragen. Kein Verkauf, keine Abgeltungssteuer.

Problematisch wird es, wenn:

• Die neue Depotbank den Übertrag nicht unterstützt und stattdessen auf Verkauf + Neuanlage besteht. Dann fällt Abgeltungssteuer auf alle aufgelaufenen Gewinne an.
• Die Anschaffungskosten nicht korrekt übertragen werden. Dann berechnet die neue Bank am Ende zu viel Steuer. Belegsicherung ist Pflicht.

5. Ausschüttende ETFs: Ausschüttungen im Freistellungsauftrag verankern

Wenn du ausschüttende ETFs hältst (z.B. den iShares MSCI World ETF Distributing, IE00B4L5Y983), fließen Dividenden und Zinserträge regelmäßig aus. Diese werden direkt gegen deinen Freistellungsauftrag gerechnet — gut. Aber: Achte darauf, dass der FSA bei dieser Depotbank hinterlegt ist, nicht nur bei einer anderen Bank, bei der du zufällig zuerst gestartet bist.

6. Was Robo-Advisor steuerlich automatisch übernehmen

Das ist der unterschätzte Vorteil von Robo-Advisorn: Das gesamte steuerliche Reporting läuft automatisch. Du bekommst am Jahresende eine Steuerbescheinigung — fertig. Keine manuelle Berechnung, kein Zusammensuchen von Belegen aus fünf Depots.

Anbieter wie Quirion übernehmen:

• Automatische Verrechnung von Freistellungsauftrag und Kapitalerträgen
• Korrekte Behandlung der Vorabpauschale
• Steuerliches Reporting für die Steuererklärung (Anlage KAP)
• Bei manchen Anbietern: proaktives Tax Loss Harvesting im Portfolio

Wer mehrere selbstverwaltete ETF-Depots führt, muss das alles selbst koordinieren — oder seinen Steuerberater dafür bezahlen.

Checkliste: ETF-Steuer vor Jahresende

Fazit: Steuer ist kein Zufall

Wer einmal im Jahr 60 Minuten in seine ETF-Steuersituation investiert, kann jährlich mehrere Hundert Euro sparen. Das ist keine Optimierung für Profis — das ist Pflichtprogramm für jeden Anleger. Wer keine Lust auf den Aufwand hat, wählt einen Robo-Advisor und delegiert das Thema vollständig. Beides ist legitim. Was nicht legitim ist: gar nichts tun und jedes Jahr Geld verbrennen.