Das Steuer-Thema schreckt viele Anleger ab. Die gute Nachricht: Bei deutschen Robo-Advisorn läuft nahezu alles automatisch. Trotzdem lohnt es sich zu verstehen, was steuerlich passiert — damit du keine unangenehmen Überraschungen erlebst.
Abgeltungssteuer: Der Robo-Advisor rechnet automatisch ab
Auf Kapitalerträge (Dividenden, Kursgewinne bei Verkauf) fällt in Deutschland die Abgeltungssteuer von 25 % plus 5,5 % Solidaritätszuschlag und ggf. Kirchensteuer an. Bei deutschen Robo-Advisorn wird diese Steuer automatisch einbehalten und an das Finanzamt abgeführt — du musst nichts tun.
Wichtig: Richte einen Freistellungsauftrag ein. Bis 1.000 € Kapitalerträge pro Jahr (Ledige; 2.000 € für Verheiratete) bleiben steuerfrei. Ohne Freistellungsauftrag werden alle Erträge ab dem ersten Euro versteuert. Den Auftrag kannst du direkt beim Robo-Advisor einrichten.
Die Vorabpauschale: Steuer auch ohne Verkauf
Seit 2019 gibt es die Vorabpauschale — eine Mindestbesteuerung für thesaurierende ETFs (ETFs, die Dividenden nicht ausschütten, sondern reinvestieren). Der Robo-Advisor berechnet die Vorabpauschale automatisch und zieht sie Anfang Januar vom Verrechnungskonto ab. Der Betrag ist in der Regel gering, aber du solltest etwas Liquidität auf dem Verrechnungskonto halten.
Rebalancing und Steuern
Wenn der Robo-Advisor rebalanciert (Verkauf von überbewerteten ETF-Anteilen, Kauf von unterbewerteten), entstehen Kursgewinne, die sofort versteuert werden. Einige Anbieter (z. B. Ginmon mit Tax-Loss-Harvesting) versuchen, diese Steuerbelastung zu minimieren, indem sie Verluste gezielt realisieren. Das kann langfristig einige hundert Euro sparen.
Steuererklärung: Was musst du angeben?
In den meisten Fällen nichts — die Abgeltungssteuer ist eine Quellensteuer und gilt als abgegolten. Ausnahme: Du möchtest Verluste aus anderen Quellen verrechnen, hast Erträge aus ausländischen Depots, oder dein Grenzsteuersatz liegt unter 25 % (dann lohnt die Günstigerprüfung). In allen anderen Fällen reicht es, den Freistellungsauftrag einzurichten und den Robo-Advisor den Rest erledigen zu lassen.
